難易度・正答率・重要度
- 難易度: ★★★☆☆（企業結合会計の基本）
- 正答率: ★★★☆☆（のれん計算と資本金振分けの理解が必要）
- 重要度: ★★★★☆（M&A会計の頻出論点）
問題文
Ｃ社はＤ社を吸収合併し、新たにＣ社株式 200 千株を交付した。合併期日におけるＣ社の株価は 1 株当たり 400 円であった。Ｄ社の貸借対照表は以下のとおりであった。商品の時価は 24,000 千円であったが、その他の資産および負債の時価は帳簿価額と同額である。Ｃ社は増加すべき株主資本のうち、2 分の 1 を資本金、残りを資本準備金とした。
合併に伴い発生するのれんと、増加する資本金の金額の組み合わせとして、最も適切なものを下記の解答群から選べ。
Ｄ社貸借対照表（単位：千円）
| 資産の部 | 負債・純資産の部 |
|---|---|
| 現金預金 10,000 売掛金 35,000 商品 20,000 建物 40,000 資産合計 105,000 |
買掛金 35,000 資本金 30,000 資本剰余金 15,000 利益剰余金 25,000 負債・純資産合計 105,000 |
〔解答群〕
ア
のれん：6,000 千円 資本金：37,000 千円
イ
のれん：6,000 千円 資本金：40,000 千円
ウ
のれん：10,000 千円 資本金：37,000 千円
エ
のれん：10,000 千円 資本金：40,000 千円
出典： 中小企業診断協会｜2020年度 第1次試験問題｜財務・会計（PDF）
解答
正解：イ
解説
- 株式交付による取得対価の算定
- 発行株式数：200千株
- 株価：400円
- 取得対価＝200,000株 × 400円＝80,000千円
- Ｄ社の純資産の時価評価
- 現金預金：10,000
- 売掛金：35,000
- 商品：20,000 → 時価24,000
- 建物：40,000
- 資産合計（時価ベース）：109,000
- 負債（買掛金）：35,000
- 純資産（時価ベース）：109,000 − 35,000 ＝ 74,000
- のれんの算定
- のれん＝取得対価80,000 − 純資産74,000 ＝ 6,000千円
- 資本金の増加額
- 株主資本の増加額＝80,000
- そのうち1/2を資本金に計上 → 40,000千円
- 残り40,000千円は資本準備金に計上
結論
- のれん：6,000千円
- 資本金：40,000千円
→ 正解は「イ」
学習のポイント
- 企業結合会計では「取得対価」と「被取得企業の純資産の時価」を比較して差額をのれんとして計上する。
- 株式交付による合併では、株式数×株価で取得対価を算定する。
- 資本金と資本準備金の振分けは「原則1/2ルール」。